Bollinger Band 200

Bollinger Bands. Bollinger Bands är ett mångsidigt verktyg som kombinerar glidande medelvärden och standardavvikelser och är ett av de mest populära tekniska analysverktygen. Det finns tre komponenter i Bollinger Band-indikatorn. Möjlig medelvärde Som standard används ett 20-stegs enkelt glidande medelvärde. Övre band Övre bandet är vanligtvis 2 standardavvikelser beräknade från 20 perioder med stängningsdata över det rörliga genomsnittet. Lågband Det lägre bandet är vanligtvis 2 standardavvikelser under det glidande medeltalet. Bollinger Bands i blått visas nedan i diagrammet för E-mini SP 500 Futures kontrakt. Det finns tre huvudsakliga metoder som handlare kan använda Bollinger Bands för dessa tolkningar diskuteras i följande avsnitt. Bollinger Band. BREVNING NED Bollinger Band. Bollinger Bands är en mycket populär teknisk analys teknik Många handlare tror att närmare priserna flyttar till övre bandet, desto mer överköptes marknaden, och ju närmare priserna flyttas till lägre band desto mer över sålda marknaden John Bollinger har en uppsättning med 22 regler som ska följas när man använder banden som ett handelssystem. Squeeze. Squeeze är det centrala begreppet Bollinger Bands När banden kommer nära varandra, som stryker det rörliga genomsnittet kallas det en squeeze A squeeze signalerar en period med låg volatilitet och anses av näringsidkare vara ett potentiellt tecken på framtida ökad volatilitet och möjliga handelsmöjligheter. Omvänt desto bredare skiljer sig banden från varandra, desto mer sannolikt är risken för en minskning av volatiliteten och ju större Möjligheten att lämna handel Men dessa villkor är inte handelssignaler. Banden ger ingen indikation när förändringen kan äga rum eller vilket riktpris som kan röra sig. Oavsett 90 prisåtgärder inträffar mellan de två banden. Varje breakout ovanför eller under bandet är en Större händelse Brytningen är inte en handelssignal Det misstag som de flesta gör är att tro att det priset som träffar eller överskrider ett av banden är en signal att köpa eller sälja Br eakouts ger ingen aning om riktningen och omfattningen av framtida prisrörelser. Inte ett fristående system. Bollinger Bands är inte ett fristående handelssystem. De är helt enkelt en indikator utformad för att ge handlare information om prisvolatiliteten. John Bollinger föreslår att de används med två eller tre andra icke-korrelerade indikatorer som ger mer direkta marknadssignaler Han anser att det är avgörande att använda indikatorer baserade på olika typer av data Några av hans favoriserade tekniska tekniker är att flytta genomsnittlig divergenskonvergens MACD, volymbalans och relativstyrkeindex RSI. Grunden är att Bollinger Bands är utformade för att upptäcka möjligheter som ger investerare en högre sannolikhet för framgång. Bollinger Bands Features. Trading-band, som är linjer ritade i och runt prisstrukturen för att bilda ett kuvert, är prissättningen av priser nära kanterna av kuvertet som vi är intresserade av. De är en av de mest kraftfulla begreppen som finns tillgängliga för tekniken llybaserad investerare men de tror inte som vanligt att de ger absoluta köp - och säljsignaler baserat på pris som rör banden. Vad de gör är att svara på den ständiga frågan om priserna är höga eller låga på en relativ grund Beväpnad med denna information, En intelligent investerare kan göra köp och sälja beslut genom att använda indikatorer för att bekräfta prisåtgärder. Men innan vi börjar behöver vi en definition av vad vi har att göra med Handelsband är linjer ritade i och runt prisstrukturen för att bilda ett kuvert Det är prissättning av priser nära kanterna av kuvertet som vi är särskilt intresserade av Den tidigaste referensen till handelsband som jag har stött på i teknisk litteratur är i Profit Magic of Stock Transaction Timing författaren JM Hurst s tillvägagångssätt involverade ritningen av slätade kuvert runt priset För att hjälpa till med cykelidentifiering. Figur 1 visar ett exempel på denna teknik. Notera särskilt användningen av olika kuvert för cykler av olika längder. Nästa mamma jor utveckling i idén om handel band kom i mitten till slutet av 1970-talet, eftersom konceptet att flytta ett rörligt medel upp och ner med ett visst antal poäng eller en fast procentandel för att få ett kuvert runt pris blivit populär, ett tillvägagångssätt som är fortfarande anställd av många Ett bra exempel visas i Figur 2 där ett kuvert har konstruerats runt Dow Jones Industrial Average DJIA. Det använda genomsnittet är ett 21-dagars enkelt glidande medelvärde. Banden förskjuts upp och ner med 4. Förfarandet för att skapa ett sådant diagram är rakt Först beräknar och plottar det önskade genomsnittet Beräkna sedan det övre bandet genom att multiplicera medelvärdet med 1 plus det valda procenttalet 1 0 04 1 04 Beräkna sedan det nedre bandet genom att multiplicera medelvärdet med skillnaden mellan 1 och valda procent 1 - 0 04 0 96 Slutligen plotta de två banden För DJIA är de två mest populära medelvärdena 20 och 21 dagars medelvärde och de mest populära procenttalen ligger i 3 5 till 4 0-serien. Nästa stora innova tion kom från Marc Chaikin från Bomar Securities som föreslog att bandet skulle byggas för att innehålla en fast procentandel av data, för att försöka hitta marknaden för att ställa in bandbredderna snarare än det intuitiva eller slumpmässiga valet som använts tidigare. under det senaste året visar figur 3 detta kraftfulla och ändå väldigt användbara tillvägagångssätt. Han fastnade med 21-dagarsgenomsnittet och föreslog att banden borde innehålla 85 av data. Banden förskjuts därför 3 och nedåt av 2 Bomar-band var Resultat Bredden på banden är olika för de övre och nedre banden. I en hållbar tjurrörelse ökar bältets bredd och underbandets bredd kommer att komma samman. Motsatsen gäller riktigt på en björnmarknad. Inte bara förändras den totala banden bredden över Tiden går förskjutningen kring medeltalet också. Åskådning på marknaden Vad som händer är alltid ett bättre tillvägagångssätt än att berätta för marknaden vad man ska göra i slutet av 1970-talet, medan handel med teckningsoptioner och optioner och i jarlen 1980-talet, när indexoptionshandeln började fokuserade jag på volatilitet som nyckelfariabeln Till volatiliteten så vändes jag igen för att skapa mitt eget tillvägagångssätt för handelsband Jag testade några volatilitetsåtgärder innan jag valde standardavvikelsen som metod för att inställd bandbredd Jag blev speciellt intresserad av standardavvikelse på grund av känsligheten för extrema avvikelser. Bollinger Bands är därför extremt snabb att reagera på stora rörelser på marknaden. I Figur 5 är Bollinger Bands ritade två standardavvikelser över och under en 20-dagars enkelt glidande medelvärde Data som används för att beräkna standardavvikelsen är samma data som de som används för det enkla glidande medlet. I huvudsak använder du rörliga standardavvikelser till plottband runt ett glidande medelvärde. Tidslinjen för beräkningarna är sådan att det är beskrivande av den medellångsiktiga trenden. Notera att många omkastningar inträffar nära banden och att medelvärdet ger stöd och motstånd i många fall s. Det är mycket värdefullt att överväga olika prisåtgärder. Det typiska priset, högt lågt nära 3, är ett sådant mått som jag har visat sig vara användbart. Den viktade, höga, låga, nära, nära, 4, är en annan. För att hålla klarhet kommer jag att Begränsa min diskussion om handelsband till användandet av slutkurs för bandkonstruktion. Mitt huvudsakliga fokus är på mellannivå, men kort - och långsiktiga applikationer fungerar lika bra. Att fokusera på den mellanliggande trenden ger ett utnyttjande av den kortfristiga utvecklingen, och långsiktiga arenor som referens är ett ovärderligt koncept. För aktiemarknaden och enskilda aktier är en 20-dagarsperiod optimal för beräkning av Bollinger Bands. Det är beskrivande av den mellanliggande terminsutvecklingen och har uppnått bred acceptans. Den kortsiktiga trenden verkar Välbetjänade av 10-dagars beräkningar och den långsiktiga trenden med 50-dagars beräkningar. Det genomsnitt som väljs ska vara beskrivande för den valda tidsramen. Det här är nästan alltid en annan genomsnittlig längd än den ena visar sig vara mest användbar för crossover köper och säljer Det enklaste sättet att identifiera det korrekta genomsnittet är att välja en som ger stöd för korrigeringen av det första röret uppifrån en botten Om medelvärdet penetreras av korrigeringen är medlet för kort Om korrigeringen i sin tur ligger under genomsnittet, är medlet för långt. Ett medel som är korrekt valt kommer att ge stöd mycket oftare än det är trasigt. Se Figur 6.Bollinger Bands kan appliceras på nästan vilken marknad eller säkerhet som helst För alla marknader och problem skulle jag använda en 20-dagars beräkningsperiod som utgångspunkt och bara avvika från det när omständigheterna tvingar mig att göra det. Eftersom du förlänger antalet involverade perioder måste du öka antalet standardavvikelser anställd Vid 50 perioder är två och en tiondel standardavvikelser ett bra urval, medan på 10 perioder en och nio tiondelar gör jobbet ganska bra.50 perioder med 2 1 standardavvikelse.10 perioder med 1 9 standard deviatio n. Upper Band 50-dagars SMA 2 1 s Middle Band 50-dagars SMA Lower Band 50-dagars SMA - 2 1 s. Upper Band 10-dagars SMA 1 9 s Middle Band 10-dagars SMA Lower Band 10-dagars SMA - 1 9 s. I de flesta fall är periodernas karaktär irrelevant, alla verkar svara på korrekt angivna Bollinger Bands. Jag har använt dem på månads - och kvartalsdata, och jag vet att många handlare tillämpar dem på intradag. och Lower Bands Trading bands svarar på frågan huruvida priserna är höga eller låga på en relativ basis. Saken handlar faktiskt om frasen en relativ grund. Handelsband ger inte absoluta köp och säljsignaler helt enkelt genom att ha berörts snarare, de ger en ram inom vilket pris kan relateras till indikatorer. Vissa äldre arbeten uppgav att avvikelse från en trend mätt med standardavvikelse från ett glidande medelvärde användes för att bestämma extrema överköpta och överlåtna stater. Men jag rekommenderar användningen av handelsband som generering av köp, sälja Och fortsättningssignaler genom jämförelsen av en ytterligare indikator för prisåtgärden inom banden. Om priskoder bekräftar övre bandet och indikatoråtgärden, genereras ingen säljsignal. Om däremot, om prislappar inte övre bandet och indikatoråtgärden inte bekräftar att det skiljer sig från att vi har en säljsignal Den första situationen är inte en säljsignal istället, det är en fortsättningssignal om en köpsignal var i kraft. Det är också möjligt att generera signaler från prisåtgärder inom bandet ensam. En toppdiagrambildning formad utanför banden följt av en andra topp inne i banden utgör en säljesignal. Det finns inget krav på den andra toppens position i förhållande till den första toppen, endast i förhållande till banden. Det hjälper ofta i att spotta toppar där det andra trycket går till en nominellt nytt högt Naturligtvis är det omvända sant för låga. Beräkning av bb och bandbredd En indikator härrörande från Bollinger Bands som jag kallar b kan vara till stor hjälp, med samma formel som George Lane använde för stochast ics Indikatorn b berättar för oss var vi befinner oss inom banden Till skillnad från stochastik, som är begränsade med 0 och 100, kan b antaga negativa värden och värden över 100 när priserna ligger utanför banden Vid 100 ligger vi vid övre bandet, vid 0 vi är på det lägre bandet Över 100 vi ligger ovanför de övre banden och under 0 ligger vi under det lägre bandet. close - lower band. upper band - lägre band. Indicator b låter oss jämföra prisåtgärder till indikatoråtgärd På ett stort tryck ner Anta att vi kommer till -20 för b och 35 för relativ styrka index RSI Vid nästa tryck ner till något lägre prisnivåer efter en rally faller b bara till 10 medan RSI slutar vid 40 Vi får en köpsignal orsakad av prisåtgärd inom bandet Den första låga kom utanför bandet medan den andra låga gjordes inuti banden. Köpsignalen är bekräftad av RSI, eftersom den inte gjorde en ny låg, vilket ger oss en bekräftad köpsignal. upperband - lägre Bandband och indikatorer är båda bra verktyg, men när de kombineras, resulterande tillvägagångssätt på marknaderna blir kraftfull bandbredd, en annan indikator som härrör från Bollinger Bands, kan också intressehandlare. Det är bandens bredd uttryckt som en procent av det rörliga genomsnittet. När banden smalnar drastiskt uppträder en kraftig expansion i volatiliteten vanligen i Mycket nära framtid Till exempel har en droppe i bandbredd under 2 för Standard Poor s 500 lett till spektakulära drag. Marknaden börjar oftast i fel riktning efter att banden har dragit sig innan de verkligen går igång, varav januari 1991 är ett bra exempel. Genomförande av multicollinearity En kardinalregel för framgångsrik användning av teknisk analys kräver att man undviker multikollinearitet bland indikatorer multicollinearity är helt enkelt multipelräkning av samma information. Användningen av fyra olika indikatorer som alla härrör från samma serie av slutkurser för att bekräfta varandra är ett perfekt exempel. Så en indikator härledd från slutkurs, en annan från volymen och den sista från s risintervall skulle ge en användbar grupp indikatorer Men att kombinera RSI, flytta genomsnittlig konvergensdivergens MACD och förändringshastighet förutsatt att alla härleddes från slutkurs och använde liknande tidsintervaller skulle inte här. Det är emellertid tre indikatorer att använda med band för att generera köper och säljer utan att lösa problem. Olika indikatorer på grund av pris ensam är RSI ett bra val. Slutpris och volym kombineras för att producera volymbalans, ett annat bra val. Slutligen, prisintervall och volym kombinerar för att producera pengaflöde igen ett bra val Ingen är för högt kolinär och kombinerar sålunda tillsammans för en bra gruppering av tekniska verktyg. Många andra kan ha blivit utvalda också. MACD kan ersättas med RSI, till exempel. Commodity Channel Index CCI var ett tidigt val att använda med banden, men som Det visade sig att det var en dålig, eftersom den tenderar att vara kolinär med banden själva i vissa tidsramar. Bunnlinjen är att jämföra prisåtgärder inom bandet till e Åtgärd av en indikator du vet väl För att bekräfta signaler kan du sedan jämföra åtgärden av en annan indikator, så länge den inte är kolinär med den första. Bollinger Bands skapades av John Bollinger, CFA, CMT och publicerades 1983 utvecklades i ett försök att skapa fullt anpassningsbara handelsband. Följande regler som täckte användningen av Bollinger Bands skedde från de frågor som användarna har bett oftast och vår erfarenhet över 25 år med Bollinger Bands. Bollinger Bands ger en relativ definition av hög och låg per definition pris är högt vid övre bandet och lågt i det nedre bandet. den relativa definitionen kan användas för att jämföra prisåtgärder och indikatoråtgärder för att komma fram till noggranna köp - och säljbeslut. lämpliga indikatorer kan härledas från momentum, volym, sentiment , öppen ränta, intermarknadsdata etc. Om mer än en indikator används, bör indikatorerna inte vara direkt relaterade till varandra. Exempelvis kan en momentumindikator utgöra Ement en volymindikator framgångsrikt, men två momentumindikatorer är bättre än en. Bollinger Bands kan användas i mönsterigenkänning för att definiera klargöra rena prismönster som M tops och W bottoms, momentum shift, etc. Tags av band är bara det , märkena inte signaler En märke av det övre Bollinger-bandet är INTE en självförsörjningssignal. En märke av det nedre Bollinger-bandet är INTE en självköpssignal. I trending marknadens pris kan, och går upp på det övre Bollinger-bandet och ner det nedre Bollinger-bandet. Lösningar utanför Bollinger Bands är initialt fortsatta signaler, inte backningssignaler. Detta har varit grunden för många framgångsrika volatilitetsbrytningssystem. Standardparametrarna för 20 perioder för det glidande medlet och standardavvikelser, och två standardavvikelser för bandets bredd är just det, standardvärdena De faktiska parametrarna som behövs för en given marknadsuppgift kan vara olika. Den genomsnittliga användningen som mittbandet Bollinger Band bör inte vara den bästa för övergångar. Det bör snarare vara beskrivande av den mellanliggande terminsutvecklingen. För konsekvent prisinspektion Om genomsnittet förlängs måste antalet standardavvikelser ökas från 2 till 20 perioder, till 2 1 vid 50 perioder På samma sätt, om medelvärdet förkortas, bör antalet standardavvikelser minskas från 2 till 20 perioder, till 1 9 på 10 perioder. Traditionella Bollinger-band baseras på ett enkelt glidande medelvärde. Detta beror på att ett enkelt medel används i standardavvikelsen beräkning och vi önskar vara logiskt konsekvent. Exponential Bollinger Bands eliminerar plötsliga förändringar i bandens bredd som orsakas av stora prisförändringar som går ut i beräkningsfönstret. Exponentiella medelvärden måste användas för både mittbandet och vid beräkning av standardavvikelsen. Att inga statistiska antaganden baserade på användningen av standardavvikelsens beräkning vid bandens konstruktion. Distributionen av säkerhetspriser är icke-norr mal och den typiska provstorleken i de flesta utplaceringar av Bollinger Bands är för liten för statistisk signifikans I praktiken hittar vi vanligtvis 90, inte 95, av data inuti Bollinger Bands med standardparametrarna. B berättar för oss var vi är i förhållande till Bollinger Bands Positionen inom banden beräknas med hjälp av en anpassning av formeln för stokastik. b har många användningar bland de viktigaste är identifiering av skillnader, mönsterigenkänning och kodning av handelssystem som använder Bollinger Bands. Indicators kan normaliseras med b, eliminering av fasta trösklar i processen. För att göra denna plot 50-tiden eller längre Bollinger Bands på en indikator och sedan beräkna b av indikatorn. BandWidth berättar hur stor Bollinger-banden är. Råbredden normaliseras med medelbandet. Använd standardvärdena. BandWidth är fyra gånger variationskoefficienten. BandWidth har många användningsområden. Den mest populära användningen är För att identifiera Squeeze, men det är också användbart för att identifiera trendförändringar. Bollinger Bands kan användas på de flesta finansiella tidsserier, inklusive aktier, index, valuta, råvaror, terminer, optioner och obligationer. Bollinger Bands kan användas på barer av alla längd, 5 minuter, en timme, dagligen, veckovis, etc. Nyckeln är att staplarna måste innehålla tillräcklig aktivitet för att ge en robust bild av prisbildningsmekanismen vid wo rk. Bollinger Bands ger inte kontinuerlig rådgivning snarare de hjälper indrätta inställningar där oddsen kan vara till din fördel. A not från John Bollinger En av de stora glädjen att ha uppfunnit en analytisk teknik som Bollinger Bands ser vad andra människor gör med det Dessa regler som omfattar användningen av Bollinger Bands samlades på svar på frågor som ofta ställdes av användarna och vår erfarenhet över 25 år av att använda banden. Det finns många sätt att använda Bollinger Bands, men dessa regler bör fungera som en bra utgångspunkt. lära dig mer om Bollinger Bands. För att se ett webbseminarium som täcker dessa 22 regler klickar du på 22 regler för användning av Bollinger Bands. Bollinger Capital Management. Alla rättigheter förbehållna.